L.R.M. 1988, c. S50
Loi sur les valeurs mobilières
Table des matières
1 | Définitions | |
(2) | Groupements | |
(3) | Contrôle | |
(4) | Filiales | |
(5) | Compagnies mères | |
(6) | Propriétaire véritable de valeurs mobilières | |
(7) | Propriétaire véritable de valeurs mobilières | |
PARTIE I
LA COMMISSION DES VALEURS MOBILIÈRES |
||
2 | Prorogation | |
(2) | Président et vice-président | |
(3) | Application de la Loi | |
(4) | Quorum | |
(5) | Séances | |
(6) | Séances distinctes | |
(7) | Choix des commissaires | |
(8) | Commissions rogatoires | |
3 | Président | |
(2) | Absence du président | |
(3) | Commissaires | |
(4) | Délégation des pouvoirs de la Commission | |
(5) | Révision | |
4 | Fonctions du directeur | |
(2) | Premier administrateur | |
(3) | Directeurs adjoints | |
(4) | Signature des ordonnances | |
5 | Règles relatives aux audiences | |
(2) | Transcription des témoignages | |
(3) | Pouvoir délégué | |
PARTIE II
INSCRIPTION |
||
6 | Inscription | |
(2) | Associé | |
(3) | Vendeur | |
(4) | Preneurs fermes | |
(5) | Conseiller financier | |
(6) | Conseiller en valeurs mobilières | |
(7) | Conseils | |
(8) | Modalités et conditions | |
(9) | Inscription en conformité avec la Loi | |
(10) | Certificat d'inscription | |
(11) | Suspension | |
(12) | Inscription distincte | |
(13) | Approbation de nouveaux associés | |
(14) | Inscription suspendue | |
(15) | Employés exclus | |
7 | Inscription par le directeur | |
(2) | Refus | |
(3) | Restriction à l'inscription | |
(4) | Dépôt d'un cautionnement | |
(5) | Exigence que doivent remplir les courtiers | |
(6) | Exigence applicable à certains courtiers | |
8 | Suspension ou annulation de 1'inscription | |
(2) | Suspension provisoire | |
9 | Nouvelle demande d'inscription | |
10 | Demande faite sur la formule prescrite | |
11 | Adresse aux fins de la signification des avis | |
12 | Renseignements supplémentaires | |
13 | Nomination d'experts | |
(2) | Documents transmis aux experts | |
(3) | Rémunération et indemnités | |
14 | Exigence en matière de résidence | |
(2) | Exigence relative à la résidence habituelle | |
(3) | Membres des Forces canadiennes | |
15 | Avis au directeur | |
(2) | Avis au directeur | |
(3) | Avis au directeur | |
(4) | Avis au directeur | |
(5) | Avis au directeur | |
(6) | Exemption | |
16 | Revenu de la Commission | |
(2) | Frais d'application | |
17 | Remboursements | |
18 | Exemptions applicables aux conseillers | |
19 | Transactions qui font 1'objet d'une dispense | |
(2) | Transactions exemptées de l'inscription | |
(3) | Investissement privé | |
(4) | Interprétation du paragraphe (3) | |
(5) | Retrait des exemptions | |
(6) | Audience | |
(7) | Avis d'ordonnance temporaire | |
(8) | Perte du statut de compagnie privée | |
20 | Exemption par la Commission | |
(2) | Publication d'un avis | |
(3) | Non-application de certaines dispositions | |
21 | Incompatibilités | |
PARTIE III
ENQUÊTE ET MESURES PRISES PAR LA COMMISSION |
||
22 | Enquête | |
(2) | Ordonnance d'enquête | |
(3) | Étendue de l'enquête | |
(4) | Pouvoir d'assigner des témoins | |
(5) | Avocat | |
(6) | Saisie des biens | |
(7) | Consultation ou remise des documents saisis | |
(8) | Comptables et autres experts | |
(9) | Inspection des biens | |
(10) | Rapport d'enquête | |
(11) | Sens d'"enquête" | |
23 | Arrêté du ministre | |
24 | Interdiction de divulguer la preuve | |
(2) | Exceptions | |
25 | Rapport au ministre | |
26 | Blocage des avoirs | |
(2) | Demande de directives | |
(3) | Avis aux registraires de district | |
27 | Demande de nomination d'un séquestre | |
(2) | Nomination | |
(3) | Demande ex parte | |
(4) | Pouvoirs du séquestre | |
(5) | Exécution de l'ordonnance | |
(6) | Application des règles de pratique | |
28 | Frais d'enquête | |
(2) | Recouvrement des frais | |
PARTIE IV
APPELS |
||
29 | Révisions des décisions du directeur | |
(2) | Pouvoir de la Commission | |
(3) | Renvoi par le directeur à la Commission | |
30 | Appel à la Cour du Banc de la Reine | |
(2) | Forme de l'appel | |
(3) | Délai d'appel | |
(4) | Transmission de documents au tribunal | |
(5) | Partie à Rappel | |
(6) | Ordonnance du juge | |
(7) | Autre directive | |
(8) | Suspension des ordonnances | |
31 | Présentation de la question de droit | |
(2) | Signification de l'avis de requête | |
(3) | Signification aux autres intéressés | |
(4) | Effet de la décision du tribunal | |
PARTIE V
VÉRIFICATIONS |
||
32 | Jury de vérificateurs | |
33 | Vérifications | |
(2) | Approbation de la Commission | |
34 | Dépôt des états financiers annuels | |
(2) | Personne ou compagnie inscrite | |
(3) | Comptable agréé | |
(4) | Renonciation | |
35 | Vérifications par la Commission | |
(2) | Consultation des livres | |
(3) | Frais | |
PARTIE VI
SYNDICATS DE PROSPECTION |
||
36 | Ententes | |
(2) | Visa | |
(3) | Loi non applicable | |
(4) | Interdiction | |
(5) | Poursuite par ou contre le syndicat | |
(6) | Passation d'actes par le syndicat | |
PARTIE VII
PREMIER PLACEMENT AUPRÈS DU PUBLIC |
||
37 | Prospectus exigé | |
(2) | Visa | |
38 | Définition | |
(2) | Distribution de documents | |
(3) | Période d'attente plus courte | |
(4) | Registre de distribution | |
39 | Forme et contenu | |
(2) | Exclusions du prospectus préliminaire | |
(3) | Déclaration figurant sur la couverture | |
40 | Prospectus préliminaire incomplet | |
(2) | Modification du prospectus préliminaire | |
(3) | Expédition des modifications | |
41 | Prospectus | |
(2) | Forme et contenu | |
(3) | Documents supplémentaires | |
42 | Renseignements supplémentaires | |
43 | États financiers | |
(2) | États couvrant une partie de l'exercice | |
(3) | Omission de certains états | |
(4) | États consolidés | |
44 | Bilan pro forma | |
45 | Acquisition d'une entreprise | |
(2) | Périodes visées | |
(3) | Omission de certains états | |
(4) | États supplémentaires exigés | |
(5) | États consolidés | |
46 | Rapport sur les états financiers | |
(2) | Opinion du vérificateur sur certains états | |
(3) | Contenu du rapport | |
(4) | Réserves non permises | |
(5) | États financiers non vérifiés | |
(6) | Avis du vérificateur | |
47 | Approbation des états | |
48 | Désignation des états | |
49 | États financiers distincts des filiales | |
50 | Dépôt du consentement d'experts | |
(2) | Dispense | |
(3) | Contenu des consentements | |
(4) | Divulgation de l'intérêt | |
(5) | Divulgation des nominations | |
(6) | Exception | |
51 | Autres consentements | |
52 | Certificat du promoteur | |
(2) | Signature de remplacement | |
(3) | Signature du certificat | |
(4) | Certificat du promoteur | |
(5) | Signature du mandataire du promoteur | |
(6) | Exemption | |
53 | Certificat du preneur ferme | |
(2) | Signature du mandataire du preneur ferme | |
54 | Avis d'un premier placement | |
(2) | Avis de cessation | |
55 | Changement important | |
56 | Nouveau dépôt de prospectus | |
57 | Documents qui peuvent être distribués | |
58 | Non-application de l'article 37 | |
(2) | Achats par les compagnies de fiducie | |
(3) | Prospectus non requis | |
(4) | Application des articles 64, 65 et 141 | |
59 | Décision de la Commission | |
(2) | Dispense accordée par la Commission | |
(3) | Inscription non exigée | |
(4) | Décision relative au placement | |
(5) | Pas de suspension de l'ordonnance | |
60 | Fourniture des renseignements | |
(2) | Fourniture de renseignements | |
(3) | Signature du prospectus | |
61 | Octroi de visas | |
(2) | Droit d'être entendu | |
62 | Ordonnance | |
(2) | Audience | |
(3) | Avis | |
63 | Renseignements supplémentaires | |
(2) | Ordonnance | |
64 | Obligation de remettre le prospectus | |
(2) | Annulation de l'achat | |
(3) | Non-application du paragraphe (2) | |
(4) | Moment de la réception | |
(5) | Réception du prospectus par le mandataire | |
(6) | Réception de l'avis par le mandataire | |
(7) | Mandataire de l'acheteur | |
(8) | Charge de la preuve | |
(9) | Énoncé des droits | |
65 | Droit de rescision | |
(2) | Prescription | |
(3) | Application du paragraphe (1) | |
(4) | Moment de la réception | |
(5) | Réception du prospectus par le mandataire | |
(6) | Mandataire de l'acheteur | |
(7) | Pas de dérogation aux droits | |
(8) | Déclaration incluse dans les prospectus | |
66 | Application étendue de la présente partie | |
PARTIE VIII
TRANSACTIONS DE VALEURS MOBILIÈRES DISPOSITIONS GÉNÉRALES |
||
67 | Confirmation de la transaction | |
(2) | Exception | |
(3) | Divulgation par le mandataire | |
(4) | Utilisation d*un code dans une confirmation | |
68 | Visites ou téléphones aux résidences | |
(2) | Exemption | |
(3) | Définition de "résidence" | |
(4) | Définition de "personne" | |
69 | Déclarations interdites | |
(2) | Promesses | |
(3) | Inscription à la Bourse | |
(4) | Exception | |
70 | Personne qui agit pour son propre compte | |
(2) | Confirmation écrite | |
(3) | Effet de la déclaration | |
(4) | Exception | |
71 | Résolution du contrat | |
(2) | Résolution du contrat | |
(3) | Charge de la preuve | |
(4) | Prescription | |
72 | Divulgation des intérêts financiers | |
(2) | Définition de "personne compétente" | |
(3) | Publication des noms | |
73 | Utilisation du nom d'une autre personne | |
74 | Interdiction d'annoncer l'inscription | |
75 | Personne non inscrite | |
76 | Approbation de la Commission | |
77 | Valeurs mobilières achetées sur marge | |
(2) | Exercice du choix | |
78 | Position à découvert | |
79 | Exercice du droit de vote | |
(2) | Interdiction d'exercer le droit de vote | |
(3) | Copies des documents | |
(4) | Exercice du droit de vote | |
(5) | Procurations | |
(6) | Validité de l'assemblée des actionnaires | |
(7) | Non-extension des droits de vote | |
PARTIE IX
OFFRES PUBLIQUES D'ACHAT ET DE RACHAT |
||
80 | Définitions | |
(2) | Calcul des délais | |
(3) | Valeurs mobilières convertibles | |
81 | Propriété véritable réputée | |
(2) | Offre conjointe | |
(3) | Valeurs réputées être en circulation | |
82 | Fait d'agir conjointement ou de concert | |
(2) | Restriction | |
83 | Offres directes et indirectes | |
84 | Offres publiques d'achat exemptées | |
(2) | Nombre de détenteurs des valeurs | |
(3) | Offres publiques de rachat exemptées | |
(4) | Exigences de la Bourse | |
85 | Définition | |
(2) | Restrictions quant aux acquisitions | |
(3) | Achats permis | |
(4) | Restrictions quant aux acquisitions | |
(5) | Intégration | |
(6) | Restriction quant aux acquisitions | |
(7) | Exceptions, cours normal des transactions | |
(8) | Interdiction de vendre | |
(9) | Exception | |
86 | Dispositions générales | |
87 | Financement de l'offre publique | |
88 | Contrepartie identique | |
(2) | Avantage subsidiaire | |
(3) | Augmentation de la contrepartie | |
89 | Note d'information | |
(2) | Changement dans les renseignements | |
(3) | Exception | |
(4) | Modification de l'offre publique | |
(5) | Dix jours avant l'expiration | |
(6) | Augmentation en numéraire offerte | |
(7) | Contenu | |
90 | Circulaire des administrateurs | |
(2) | Recommandation du conseil | |
(3) | Circulaire d*un dirigeant | |
(4) | Avis concernant l'examen | |
(5) | Avis de la décision des administrateurs | |
(6) | Avis de changement | |
(7) | Diffusion des circulaires et des avis | |
(8) | Contenu | |
91 | Transmission à l'émetteur pollicité | |
(2) | Transmission au pollicitant | |
(3) | Transmission et date de l'offre publique | |
92 | Rapports concernant les acquisitions | |
(2) | Changement dans les faits importants | |
(3) | Restriction quant aux achats | |
(4) | Exception | |
93 | Communiqué de presse | |
(2) | Communiqués de presse supplémentaires | |
94 | Faits identiques | |
95 | Demandes à la Commission | |
(2) | Modification des conditions | |
96 | Requêtes à la Cour du Banc de la Reine | |
(2) | Ordonnance provisoire ou définitive | |
97 | Information fausse et trompeuse | |
(2) | Action en dommages-intérêts | |
(3) | Application du paragraphe (1) | |
(4) | Défense | |
(5) | Exemption | |
(6) | Responsabilité pour négligence | |
(7) | Représentations de non-experts | |
(8) | Responsabilité conjointe et individuelle | |
(9) | Limitation des dommages-intérêts | |
(10) | Note d'information réputée | |
(11) | Pas de dérogation aux droits | |
(12) | Enquête raisonnable | |
98 | Responsabilité du pollicitant | |
99 | Prescription | |
PARTIE X
PROCURATIONS ET SOLLICITATION DE PROCURATIONS |
||
100 | Définitions | |
101 | Sollicitation obligatoire | |
(2) | Infraction | |
102 | Circulaire d'information | |
(2) | Exceptions au paragraphe (1) | |
(3) | Infraction | |
(4) | Infraction | |
(5) | Défense | |
103 | Lois d'une autre autorité législative | |
(2) | Incompatibilité | |
(3) | Application de la présente partie | |
104 | Formulaire spécial de procuration | |
105 | Vote au scrutin non nécessaire | |
106 | Engagements | |
(2) | Refus d'accorder le visa | |
(3) | Dépôt des formulaires de procuration | |
107 | Règlements | |
PARTIE XI
TRANSACTIONS D'INITIÉS |
||
108 | Définitions | |
(2) | Interprétation | |
109 | Rapport d'intérêt d'initié | |
(2) | Rapport d'acquisition par un initié | |
(3) | Rapport de changements subséquents | |
110 | Consultation des rapports permise | |
(2) | Publication des renseignements | |
111 | Infraction | |
(2) | Infraction | |
(3) | Défense | |
(4) | Consentement de la Commission | |
112 | Changement non divulgué | |
(2) | Divulgation interdite | |
(3) | Interdictions | |
(4) | Défense | |
(5) | Définition | |
(6) | Définition | |
113 | Responsabilité en cas de non-divulgation | |
(2) | Responsabilité pour divulgation interdite | |
(3) | Fonds mutuels | |
(4) | Obligation de rendre compte des gains | |
(5) | Responsabilité conjointe et individuelle | |
(6) | Mesure des dommages | |
(7) | Définition | |
(8) | Valeurs mobilières de la corporation | |
114 | Ordonnance | |
(2) | Avis à la corporation et à la Commission | |
(3) | Contenu de l'ordonnance | |
115 | Règlements | |
116 | Incompatibilité | |
(2) | Non-application à un initié | |
117 | Engagements | |
(2) | Non-respect de l'engagement | |
PARTIE XII
PRÉSENTATION DE RENSEIGNEMENTS FINANCIERS |
||
118 | Définitions | |
(2) | Fonds mutuels non constitués | |
(3) | Application aux personnes | |
119 | Examen par le vérificateur | |
(2) | Rapport du vérificateur | |
(3) | Déclaration concernant les états | |
(4) | Déclarations supplémentaires | |
120 | États financiers comparatifs | |
(2) | Désignation des états | |
(3) | Fonds mutuels ou compagnies de placement | |
121 | Contenu de l'état des profits et pertes | |
(2) | Mode de présentation des renseignements | |
(3) | Fonds mutuels ou compagnies de placement | |
122 | Contenu de l'état du surplus | |
(2) | État du surplus d'apport | |
(3) | État du surplus gagné | |
123 | État de la provenance et de l'utilisation des fonds | |
(2) | État de l'évolution de la valeur liquidative | |
(3) | Note annexée à l'état | |
124 | Contenu du bilan | |
(2) | Renseignements explicatifs | |
125 | Changement dans les principes comptables | |
(2) | Comparabilité touchée | |
(3) | Notes annexées aux états financiers | |
(4) | Note annexée aux états | |
126 | Affaires sans importance | |
127 | États financiers consolidés | |
(2) | Absence de consolidation dans l'actif | |
128 | Utilisation du mot "réserve" | |
129 | États financiers périodiques comparatifs | |
(2) | Fonds mutuels | |
(3) | Note annexée à l'état financier périodique | |
(4) | Comparabilité touchée | |
(5) | Moment de l'expédition par la poste | |
130 | Dépôt auprès de la Commission | |
(2) | Rapport du vérificateur | |
(3) | Étendue du rapport du vérificateur | |
(4) | Délai pour déposer les renseignements | |
131 | Ordonnance de la Commission | |
(2) | Ordonnance d'exemption | |
(3) | Non-application de la présente partie | |
132 | Engagements | |
133 | Refus d'accorder le visa | |
134 | Consultation des documents déposés | |
135 | Infraction | |
PARTIE XIII
INFRACTIONS ET PEINES |
||
136 | Infractions générales | |
(2) | Défense | |
(3) | Administrateurs et dirigeants | |
(4) | Amende | |
(5) | Définition | |
137 | Prescription | |
138 | Plus d'une infraction | |
(2) | Infractions continues | |
PARTIE XIV
DISPOSITIONS GÉNÉRALES |
||
139 | Bourses | |
(2) | Pouvoirs de la Commission | |
140 | Registre des opérations | |
141 | Responsabilité des administrateurs | |
142 | Responsabilité personnelle | |
(2) | Personnes qui observent la Loi | |
(3) | Poursuites civiles | |
143 | Registres de la Commission | |
(2) | Copies de documents publics | |
144 | Signification d'avis | |
(2) | Moment de la signification | |
(3) | Moment de la signification | |
145 | Utilisation des services gouvernementaux | |
(2) | Commission exemptée de certains droits | |
146 | Prise d'effet des ordonnances | |
(2) | Ordonnance provisoire | |
147 | Observation substantielle | |
148 | Suspension des transactions | |
(2) | Ordonnance temporaire | |
(3) | Avis de l'ordonnance | |
149 | Règlements | |
150 | Déclarations attestées | |
151 | Mandat décerné dans une autre province | |
CANADA | ||
(2) | Prisonnier en transit | |
152 | Ordonnance d'observation | |
(2) | Moment de la signification | |
(3) | Demande ex parte | |
(4) | Prorogation de l'ordonnance | |
(5) | Exécution de l'ordonnance | |
(6) | Application des règles du tribunal | |
153 | Confiscation du cautionnement | |
(2) | Annulation du cautionnement | |
(3) | Maintien du cautionnement | |
(4) | Vente de la sûreté subsidiaire | |
(5) | Procédures intentées par la Couronne | |
(6) | Disposition du produit du cautionnement | |
(7) | Remise du cautionnement | |
154 | Frais | |
(2) | Ordonnance de paiement des frais | |
PARTIE XV
COURTIERS EN INTÉRÊTS RELATIFS À DES MINÉRAUX |
||
155 | Définitions | |
156 | Inscription du courtier | |
(2) | Inscription | |
(3) | Cautionnement | |
(4) | Application de la partie II | |
157 | Exemption | |
PARTIE XVI
CONTRATS DE PLACEMENT |
||
158 | Définition | |
159 | Restriction | |
160 | Exigence préalable à l'inscription | |
161 | Exemption | |
162 | Non-application du paragraphe 69(2) |